Oi Remy, tudo bem?
Como você colocou essa imagem no Environment do V-Ray?
Porque precisa lembrar que as coisas padrões do Max não são compatíveis com o V-Ray, se escolheu ele para trabalhar, então, tem que mudar toda a forma que trabalhava até agora no Max, tem que usar os materiais dele, os mapas dele, as sombras dele.
Não pode usar o mapa Bitmap e carregar um HDRI para colocar no V-Ray, tem que usar o próprio mapa dele para ler HDRI.
Mas se não for esse o erro, então, veja se não está com uma imagem HDR em altíssima resolução para gerar luz na cena, porque vai ficar ruim mesmo em qualquer render, a não ser que aumente absurdamente a qualidade do Render.
Para gerar iluminação na cena com imagens HDR deve usar imagens com baixa resolução e borradas.
Abraços